Dow Jones và Nasdaq 100 tăng nhẹ dù thị trường châu Á suy yếu

Tổng quan thị trường

HĐTL chứng khoán Mỹ nhích nhẹ trong phiên châu Á khi các tín hiệu hawkish từ BoJ hỗ trợ đồng JPY và hạn chế đà tăng của các tài sản rủi ro toàn cầu.

Dữ liệu PMI Nhật Bản mạnh mẽ củng cố kỳ vọng BoJ tăng lãi suất, đẩy lợi suất trái phiếu JGB kỳ hạn 10 năm tiến sát mốc 2%.

Dữ liệu việc làm Mỹ trở thành tâm điểm, trong đó tiền lương hoặc bảng lương yếu hơn có thể gia tăng cược Fed cắt giảm lãi suất vào tháng 3.

HĐTL chứng khoán Mỹ tăng nhẹ trong phiên giao dịch sớm tại châu Á vào thứ Ba, ngày 16 tháng 12, trong khi các thị trường cổ phiếu châu Á nhìn chung suy yếu. Dữ liệu PMI khu vực tư nhân Nhật Bản vượt kỳ vọng đã củng cố lập trường chính sách hawkish hơn của Ngân hàng Nhật Bản, qua đó hỗ trợ đồng yên.

Kỳ vọng BoJ tăng lãi suất vào thứ Sáu, ngày 19 tháng 12, đã đẩy lợi suất Trái phiếu Chính phủ Nhật Bản kỳ hạn 10 năm (JGB) lên mức đỉnh trong phiên sáng là 1.964% trước khi hạ nhiệt nhẹ. Dù điều chỉnh, lợi suất trái phiếu JGB kỳ hạn 10 năm vẫn duy trì ở mức cao, qua đó kìm hãm đà tăng của HĐTL chứng khoán Mỹ và tác động đến tâm lý thị trường rộng hơn.

Bất chấp những lo ngại liên quan đến triển vọng chính sách của BoJ, triển vọng ngắn đến trung hạn đối với HĐTL chứng khoán Mỹ vẫn mang tính tích cực. Nền kinh tế Mỹ thể hiện khả năng chống chịu tốt, trong khi kỳ vọng Fed cắt giảm lãi suất vào tháng 3 tiếp tục đóng vai trò nâng đỡ giá.

Dưới đây là các động lực chính của thị trường, triển vọng trung hạn và những mức kỹ thuật quan trọng cần theo dõi.

Các chỉ số PMI Nhật Bản gửi tín hiệu hawkish từ BoJ

Vào thứ Ba, ngày 16 tháng 12, dữ liệu PMI khu vực tư nhân Nhật Bản thu hút sự chú ý trước quyết định chính sách tiền tệ của BoJ vào thứ Sáu. PMI sản xuất S&P Global tăng từ 48.7 trong tháng 11 lên 49.7 trong tháng 12, trong khi PMI dịch vụ giảm xuống 52.5 từ mức 53.2. Khảo sát tháng 12 cho thấy một số xu hướng đáng chú ý, bao gồm:

• Tăng trưởng đơn hàng mới đạt tốc độ nhanh nhất kể từ tháng 8.
• Các nhà sản xuất ghi nhận nhu cầu bên ngoài suy yếu, song mức giảm của nhu cầu tổng thể là chậm nhất trong 18 tháng.
• Doanh nghiệp đẩy mạnh tuyển dụng nhờ nhu cầu tổng thể cải thiện.
• Áp lực lạm phát gia tăng, với mức tăng giá trong khu vực tư nhân cao hơn.

Sự bền bỉ của lĩnh vực dịch vụ, mức co hẹp ít rõ rệt của ngành sản xuất và áp lực giá tăng đã củng cố các cược về khả năng BoJ tăng lãi suất vào thứ Sáu. Đáng chú ý, USD/JPY giảm 0.22% xuống 154.871 trong phiên sáng, trong khi đồng JPY mạnh lên kéo chỉ số Nikkei 225 giảm 1.28%.