Tiêu điểm thị trường

• Dầu WTI đang giữ vững ở mức gần 76 USD.
• DXY dao động trong phạm vi nhất định khi thị trường Mỹ vẫn im lặng sau Lễ Tạ ơn.
• Giá dầu sẽ biến động mạnh do một số cuộc họp quan trọng như OPEC+, COP28 và Hội nghị thượng đỉnh LNG sắp diễn ra.
   

Tin tức chính: 

• Kỳ nghỉ Lễ Tạ ơn làm dịu tâm trạng thị trường 
• Lợi suất trái phiếu Mỹ tăng mạnh trong sự trầm lắng của thị trường chung
• Chủ tịch ECB Lagarde: Chúng tôi đã hành động rất nhiều và bây giờ là thời điểm để quan sát
• Quan chức ECB Holzmann: Cơ hội tăng thêm lãi suất không ít hơn cắt giảm lãi suất
• Quan chức BoE Pill: Chúng tôi sẽ kiên định trong cuộc chiến chống lạm phát
• Trung Quốc xác nhận bổ nhiệm ông Chu Hạc Tân làm người đứng đầu cơ quan quản lý ngoại hối
• Chỉ số môi trường kinh doanh Ifo tháng 11 của Đức 87.3 (Dự báo: 87.5)
• GDP quý 3 Đức giảm 0.1% 

Thị trường:

• NZD mạnh nhất, USD yếu nhất trong phiên
• Cổ phiếu châu Âu tăng nhẹ
• Hợp đồng tương lai S&P 500 tăng 0.1%
• Lợi suất trái phiếu 10 năm của Mỹ tăng lên 4.468%
• Vàng tăng 0.2% lên $1,995
• Dầu WTI giảm 0.4% xuống $76.92
• Bitcoin tăng 1.6% lên $37,848

Đó là một phiên giao dịch yên ắng với thị trường chung khi tâm lý nhà đầu tư bị ảnh hưởng bởi kỳ nghỉ Lễ Tạ ơn ở Mỹ.

Chứng khoán tăng nhẹ trong khi thị trường trái phiếu có diễn biến đáng chú ý, với lợi suất tăng mạnh trong phiên giao dịch cuối cùng trong tuần và hiện ở mức gần 4.47%. Tuy vậy, xu hướng này không ảnh hưởng quá nhiều lên các loại tài sản khác

Trong khi đó, GBP/USD tăng 0.3% lên mức 1.2565 và EUR/USD chỉ tăng 0.1% lên mức 1.0915 trong ngày. USD/JPY đang ổn định ở mức 149.55 và không biến động quá nhiều trong châu Âu.

Các dữ liệu kinh tế mới được công bố của Đức cho thấy nền kinh tế nước này có dấu hiệu đình trệ. Dù vậy, Chỉ số môi trường kinh doanh Ifo cho thấy một vài dấu hiệu phục hồi đang nhen nhóm với một nền kinh tế đang đứng trước nguy cơ suy thoái

• Dầu WTI ổn định ở mức $76.
• Đồng đô la Mỹ đi ngang khi thị trường Mỹ trầm lắng sau Lễ Tạ ơn.
• Một số sự kiện quan trọng sẽ diễn ra bao gồm Cuộc họp OPEC+, hội nghị COP28 và hội nghị LNG.

Giá dầu  tiếp tục tích lũy vào thứ Sáu này và có thể kết thúc tuần giao dịch trong sắc xanh. Với việc thỏa thuận ngừng bắn ở Gaza được thực hiện, việc vận chuyển nhiên liệu trong khu vực dự kiến sẽ diễn ra như bình thường. Nhà giao dịch nên đóng vị thế và chuẩn bị cho tuần tới với cuộc họp OPEC+ cùng hội nghị COP28 và hội nghị LNG diễn ra trong cùng một tuần.

Đồng đô la Mỹ (USD) đang giảm nhẹ sau những biến động mạnh trước Lễ Tạ ơn. Đồng tiền này sẽ biến động hơn trong phiên Mỹ với Chỉ số PMI sơ bộ cho ngành Sản xuất và Dịch vụ sẽ được công bố vào 21h45 tối.

Dầu thô WTI hiện giao dịch ở mức $76.72 và Dầu Brent giao dịch ở mức $81.55 vào thời điểm viết

GBP/USD tăng trở lại vùng đỉnh cũ sau công bố cắt giảm thuế mới. Các phân tích viên tại Commerzbank phân tích triển vọng của cặp tiền này:

• Các dữ liệu tích cực đang cho thấy nền kinh tế Anh mạnh mẽ hơn giả định của họ. Dù vậy, lạm phát cũng cho thấy dấu hiệu dai dẳng hơn. Với quan điểm thận trọng của BoE, có thể lạm phát sẽ không phản ứng quá mạnh mẽ với việc tăng lãi suất.
• Ngay cả khi có những bất ngờ tích cực từ nền kinh tế, thị trường sẽ luôn để ý đến quan điểm của BoE và điều đó có thể hạn chế tiềm năng tăng trưởng của đồng Bảng anh trong tương lai gần.

Kinh tế trưởng BoE Huw Pill đã có cuộc phỏng vấn với tờ Financial Times:

• Ngân hàng trung ương (BoE) sẽ kiên định trong cuộc chiến chống lạm phát
• Tình hình hiện tại chưa khả thi trong việc nới lỏng chính sách tiền tệ.
• Trong dữ liệu gần đây nhất, mặc dù lạm phát giá dịch vụ và mức tăng lương đều giảm nhẹ thì các số liệu trên vẫn ở mức rất cao

• EUR/GBP hiện đã giảm xuống dưới mức 0.8685

Các phân tích viên tại Société Générale phân tích triển vọng của cặp tiền này:

• Mức Fibonacci thoái lui 61.8% 0.8675 là vùng hỗ trợ quan trọng
• Không thể loại trừ khả năng cặp tiền sẽ phục hồi về mức 0.8725 và đỉnh gần đây 0.8770.
• Trong trường hợp mất đi vùng giá 0.8675, rủi ro giảm về các mức 0.8650 và 0.8610 là khá lớn

Chủ tịch ECB Christine Lagarde đang tham gia Euro20+, một sự kiện dành cho giới trẻ tại Frankfurt và trả lời các câu hỏi về nền kinh tế và công việc tại ECB:

• Cuộc chiến chống lạm phát vẫn chưa kết thúc.
• Tuy vậy chúng tôi đã có những bước tiến đáng kể
• Chúng tôi đã làm rất nhiều điều và bây giờ là thời điểm thích hợp để quan sát.

Các đồng tiền chính không biến động quá nhiều trong kỳ nghỉ Lễ Tạ ơn. Cùng với việc không có quá nhiều tin tức quan trọng trước khi kỳ nghỉ kết thúc, có thể thấy nhà đầu đang khá hờ hững với việc tham gia vào thị trường.

Cập nhật tình hình thị trường: 

Điểm sáng duy nhất trong ngày hôm nay là đà tăng của lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ. Tuy vậy biến động này không ảnh hưởng quá nhiều lên các tài sản khác. Vì vậy, thị trường có thể sẽ tiếp tục trầm lắng cho đến khi kết thúc phiên Châu Âu

• EUR/USD tiếp tục tích lũy trên mức 1.09000
• Cổ phiếu châu Âu có diễn biến trái chiều vào đầu phiên
• Số liệu GDP quý 3 Đức không quá bất ngờ

Đồng euro tiếp tục giữ vững vị thế của mình, giúp cho cặp EUR/USD tiếp tục đi ngang trên mức 1.0900 vào thời điểm hiện tại. Ở nền kinh tế lớn nhất khu vực là Đức, số liệu GDP chính thức giảm 0.1% so với quý trước và 0.4% so với cùng kì. Tuy vậy, chỉ số môi trường kinh doanh Ifo của nước này có sự cải thiện lên mức 87.3 so với tháng trước

Mặt khác, đồng USD chưa có diễn biến nào đáng chú ý khi chỉ số chỉ số DXY đi ngang quanh khu vực SMA 200 ngày là 103.60. Đồng bạc xanh dự kiến sẽ không quá biến động sau kỳ nghỉ Lễ Tạ ơn của Mỹ.

Sự kiện đáng chú ý trong phiên này sẽ là bài phát biểu của Chủ tịch ECB Christine Lagarde và Phó Chủ tịch Luis De Guindos. Bên kia đại dương, chỉ số PMI ngành Sản xuất và Dịch vụ sơ bộ Mỹ sẽ là dữ liệu quan trọng cần quan tâm

• Chỉ số môi trường kinh doanh: 87.3 điểm (dự báo: 87.5 điểm, trước đó: 86.9 điểm) 
• Điều kiện kinh doanh hiện tại: 89.4 điểm (dự báo: 89.5 điểm, trước đó: 89.2 điểm) 
• Kỳ vọng môi trường kinh doanh: 85.2 điểm (dự báo: 85.7 điểm, trước đó: 84.7 điểm) 

Số liệu ghi nhận sự cải thiện trong tháng 11 so với tháng 10, ngay cả khi chúng thấp hơn một chút so với ước tính đã phản ánh tâm lý và môi trường kinh doanh Đức không xấu đi trong tháng 11. Đây là một diễn biến đáng hoan nghênh trong bối cảnh nền kinh tế lớn nhất châu Âu đã phải chứng kiến nhiều kết quả đáng bi quan tính đến thời điểm hiện tại.

Trong khi thị trường FX và chứng khoán giao dịch ảm đạm, lợi suất TPCP Hoa Kỳ lại biến động tương đối trong ngày, với lợi suất 10 năm tăng 7bp lên hơn 4.8% do lực bán trái phiếu tăng mạnh vào đầu phiên Âu. Lợi suất 10 năm đã thoái lui từ mức 5% vào cuối tháng 10 và hiện đang hồi nhẹ sau khi kiểm tra đường MA 100 ngày vào đầu tuần này.

Ông Chu Hạc Tân sẽ trở thành Cục trưởng Cục Quản lý Ngoại hối Nhà nước, đồng thời cũng sẽ bổ nhiệm vào Ủy ban NHTW Trung Quốc. 

Ông Tân đã có hơn 20 năm làm việc trong lĩnh vực ngân hàng trước khi nhậm chức. Ông từng là phó tỉnh trưởng Tứ Xuyên và sau đó là phó thống đốc PBoC, trước khi đảm nhiệm vị trí chủ tịch của Citic Group, một tập đoàn tài chính do Hội đồng Nhà nước, nội các Trung Quốc giám sát vào năm 2020.

• Chúng ta vẫn đang phải gánh chịu áp lực lạm phát ở mức cao
• Các thành viên ECB đang có quan điểm trái chiều cho hướng đi tiếp theo
• Điều này phần nào chịu sự chi phối bởi mức độ lạm phát cao ở mỗi quốc gia
• Đề xuất của tôi về gói kích thích PEPP là từng bước giảm dần các hoạt động tái đầu tư bắt đầu từ tháng 3 năm sau

Ít nhất thì ông Holzmann cũng đang thành thật rằng có nhiều quan điểm trái chiều trong chính nội bộ Hội đồng ECB. Nhìn chung, các nhà hoạch định chính sách dường như khá hài lòng để chờ quan sát thêm dữ liệu và lãi suất sẽ khó tăng cao hơn nếu xu hướng lạm phát không có nhiều biến động đáng kể.

• Hợp đồng tương lai DAX của Đức không đổi
• Hợp đồng tương lai FTSE của Anh giảm 0.2%

Thị trường giao dịch ảm đạm trong ngày nghỉ Lễ Tạ Ơn.

• Singapore đang soạn thảo các quy định chặt chẽ hơn để quản lý các nhà cung cấp dịch vụ tiền điện tử ở quốc gia này nhằm bảo vệ đối tượng là các khách hàng bán lẻ.
• Cơ quan tiền tệ Singapore (MAS) cho biết trong một tuyên bố hôm thứ Năm: “Các đề xuất được đưa ra đã nêu cụ thể về hoạt động kinh doanh và các biện pháp tiếp cận nhằm hạn chế các tác hại tiềm ẩn đối với người tiêu dùng”.
• Ví dụ như MAS sẽ yêu cầu các nhà cung cấp dịch vụ tiền điện tử công bố các chính sách, thủ tục và tiêu chí chi phối việc niêm yết mã token dùng cho thanh toán kỹ thuật số và thiết lập các thủ tục hiệu quả để xử lý khiếu nại của khách hàng, cũng như giải quyết các tranh chấp.
• MAS đã nhiều lần cảnh báo rằng các giao dịch tiền điện tử có độ rủi ro cao và không phù hợp với công chúng vì giá biến động mạnh và được dùng với mục đích đầu cơ.

Điều này xác nhận rằng nền kinh tế Đức chắc chắn sẽ suy thoái vì tăng trưởng quý IV cũng sẽ giảm, nhưng ít nhất cũng sẽ không tệ như những gì thị trường dự đoán trước đó.

Cập nhật FX: EUR/USD phản ứng nhạt nhòa với dữ liệu GDP Đức

• Công ty ô tô điện Trung Quốc BYD cho biết hôm thứ Sáu rằng họ đã ra mắt chiếc Sedan Han hàng đầu của mình tại Các Tiểu vương quốc Ả Rập Thống nhất UAE trong tuần này.
• Tin tức này phản ánh một nỗ lực thâm nhập thị trường Trung Đông của các doanh nghiệp Trung Quốc vào Trung Đông, trong khi căng thẳng địa chính trị khiến các công ty này gặp khó khăn hơn khi tiến vào Mỹ hoặc mở rộng ở châu Âu. Trong khi đó, các nước Trung Đông như Ả Rập Saudi có kế hoạch nhằm giảm sự phụ thuộc vào nhiên liệu hóa thạch trong dài hạn.
• Công ty đã ra mắt mẫu Sedan Han tại Trung Quốc vào năm 2020.

Hoa Kỳ đã kêu gọi tạm dừng viện trợ nhân đạo và thả con tin, nhưng không hy vọng chiến sự sẽ chấm dứt nhanh chóng. Để tiêu diệt Hamas - lực lượng bị Mỹ coi là phần tử khủng bố, Israel cần chiến đấu thận trọng hơn, đồng nghĩa với việc có thể phải kéo dài thời gian chiến đấu lâu hơn.

4 quan chức cấp cao giấu tên của Mỹ cho biết:

• Mỹ đã nói với Israel rằng việc giết hại quá nhiều thường dân Palestine sẽ khiến cho quá trình chiến dịch chống lại Hamas trở nên khó khăn hơn.

• Thỏa thuận tạm ngừng bắn ngắn ngủi giữa Israel và Hamas đã bắt đầu có hiệu lực. Trung gian hòa giải Qatar cho biết 13 con tin Israel bị giữ ở Gaza sẽ được trả tự do vào cuối ngày. Người phát ngôn Bộ Ngoại giao Qatar Majed Al-Ansari đã đăng trên Twitter rằng đối tượng phụ nữ và trẻ em sẽ được trao trả vào khoảng 16:00 địa phương.
• Một số xe cứu trợ đã tiến vào Gaza thông qua cửa khẩu biên giới Rafah với Ai Cập
• Nhóm con tin đầu tiên dự kiến ​​sẽ được Hamas thả sau đó theo các điều khoản của thỏa thuận
• Thị trường nhìn chung ổn định, dầu và vàng ít thay đổi

• USDJPY hiện đang ở mức 149.239
• USDCAD dao động quanh 1.3702

Lịch kinh tế châu Âu hôm nay có

• 14:00 - Số liệu GDP trong quý 3 của Đức
• 16:00 - Chỉ số môi trường kinh doanh Ifo tháng 11 của Đức

• Chính sách tiền tệ Anh đang trong giai đoạn khó khăn trước áp lực giá cả “cao ngất ngưởng”
• Số liệu lạm phát tháng 10 vẫn ở mức cao
• Việc làm tăng trưởng chậm hơn
• Các chỉ số chính mà BOE đang tập trung vào, tức là lạm phát dịch vụ, tăng trưởng tiền lương vẫn ở "mức rất cao"
• Thách thức ở đây là đảm bảo có đủ sự kiên trì đối với chính sách tiền tệ còn hạn chế để giảm lạm phát

Chỉ số giá tiêu dùng cốt lõi của Nhật Bản (CPI không bao gồm thực phẩm tươi sống) đã tăng từ 2.8% so với cùng kỳ trong tháng 9 lên 2.9% trong tháng 10, mức tăng đầu tiên sau 4 tháng, nhưng thấp hơn ước tính đồng thuận là 3.0%. Ở mức 2.9%, đây là tháng thứ 19 liên tiếp chỉ số này vượt mục tiêu 2% của Ngân hàng Nhật Bản.

Tuy nhiên, BOJ cho biết  rằng lạm phát chỉ là tạm thời và họ muốn thấy bằng chứng về các yếu tố cầu kéo để làm cho lạm phát bền vững và ổn định - tức là tăng lương tại vòng đàm phán tiền lương tiếp theo vào Mùa xuân.

BOJ sẽ có cuộc họp tiếp theo vào ngày 18 và 19 tháng 12.  Ngân hàng đang chờ đợi các cuộc đàm phán về lương vào mùa xuân và do đó về cơ bản không có kỳ vọng nào về bất kỳ sự thay đổi đáng kể nào tại cuộc họp tháng 12 này.

ICYMI: Volkswagen sẽ tăng lương cho công nhân sản xuất tại nhà máy lắp ráp Chattanooga có trụ sở tại Tennessee, Hoa Kỳ thêm 11%.

• Động thái này diễn ra sau khi liên đoàn United Auto Workers thực hiện các thỏa thuận để tăng lương và phúc lợi đáng kể từ ba nhà sản xuất ô tô Detroit Three.
• Kể từ đó, các nhà sản xuất ô tô không thuộc công đoàn khác ở Mỹ cũng đã phải chịu áp lực
• Honda và Toyota đã tăng lương cho công nhân các nhà máy ở Mỹ không thuộc công đoàn, Hyundai cũng vậy.

• 17:00 - Chủ tịch ECB Christine Lagarde tham gia sự kiện dành cho giới trẻ "Euro 20+ (Euro)pa der Zukunft" do Deutsche Bundesbank tổ chức
• 19:00 -  Phó chủ tịch ECB Luis de Guindos và Thống đốc Ngân hàng Tây Ban Nha Pablo Hernandez de Cos phát biểu tại hội nghị tài chính ở S'Agaró
• 20:00 - Phát biểu sau phiên hỏi đáp của phó chủ tịch ECB Luis de Guindos tại XVIII Encuentro de Economia do Fundació Internacional Olof Palme tổ chức ở Barcelona, ​​Tây Ban Nha

• AUDUSD giảm 0.04% xuống 0.6553
• NZDUSD giảm 0.03%, hiện ở 0.6047. Doanh số bán lẻ quý 3 không thay đổi so với trước đó. Chính phủ mới của New Zealand chính thức được thành lập. Cuộc họp chính sách của RBNZ sẽ diễn ra vào tuần sau, thị trường kỳ vọng lãi suất được giữ nguyên ở mức 5.5%
• USDJPY tăng 0.03% lên 149.57. Dữ liệu lạm phát của Nhật Bản tăng so với tháng trước đó và duy trì trên mức mục tiêu 2% của BOJ tháng thứ 19 liên tiếp.

Cuộc họp chính sách của RBNZ sẽ diễn ra vào thứ Tư ngày 29 tháng 11 và quyết định sẽ được công bố vào lúc 8:00 sáng.

Sự đồng thuận của thị trường là RBNZ sẽ giữ nguyên lãi suất ở mức 5.50% trong cuộc họp thứ tư liên tiếp bất chấp việc lạm phát vẫn cao hơn nhiều so với phạm vi mục tiêu 1-3% 

Với tình trạng lạm phát dai dẳng và khó khăn như vậy, RBNZ vẫn sẽ giữ quan điểm diều hâu.

ANZ cho biết:

• “Chúng tôi kỳ vọng Ngân hàng Dự trữ sẽ để ngỏ tất cả các khả năng và nhấn mạnh rằng động thái tiếp theo là lãi suất có thể tăng hoặc giảm nhưng mọi thứ phụ thuộc vào dữ liệu.”
• "Với những dữ liệu gần đây nhất, có lẽ họ đã bớt lo lắng hơn trước một chút. Nhưng vẫn còn một chặng đường dài phía trước và Ngân hàng Dự trữ sẽ nhận thức rõ ràng rằng công việc còn lâu mới hoàn thành."
• Dự báo lãi suất sẽ được giữ nguyên trong cả năm 2024.

Thị trường châu Á-Thái Bình Dương biến động trái chiều khi các nhà đầu tư đánh giá dữ liệu kinh tế từ Nhật Bản. Nền kinh tế lớn thứ ba thế giới chứng kiến lạm phát cơ bản tăng lên 2.9% trong tháng 10, cao hơn mức 2.8% được ghi nhận trong tháng 9. Lạm phát toàn phần trong tháng 10 ở mức 3.3%, tăng nhanh so với mức 3% của tháng trước.

• Nikkei 225 tăng 1.03%, trong khi Topix tăng 0.7%.
• S&P/ASX 200 tăng 0.40%.
• Kospi giảm 0.15% nhưng Kosdaq tăng 0.13%.
• HangSeng giảm 1.25% trong khi Shanghai Composite giảm 0.26%

• Giá đóng cửa trước đó: 7.1485
• PBOC bơm 664 tỷ nhân dân tệ reverse repo kỳ hạn 7 ngày với lãi suất không đổi ở mức 1.8%
• 352 tỷ nhân dân tệ reverse repo sẽ đáo hạn trong ngày hôm nay
• Một khoản bơm ròng 312 tỷ nhân dân tệ sẽ được thông qua trong hoạt động thị trường mở

• PMI sản xuất sơ bộ tháng 11: 48.1. PMI sản xuất Nhật Bản có tháng giảm thứ 6 liên tiếp.
• Dự kiến: 48.8
• Trước đó: 48.7
• PMI dịch vụ sơ bộ tháng 11: 51.7
• Trước đó: 51.6
• PMI tổng hợp sơ bộ tháng 11: 50.0
• Trước đó: 50.5

• CPI toàn phần của Nhật Bản: +3.3% y/y
• Dự kiến: +3.4% y/y
• Trước đó: +3.0% y/y
• CPI không bao gồm thực phẩm tươi sống: +2.9% y/y
• Dự kiến +3.0% y/y
• Trước đó: +2.8% y/y
• CPI không bao gồm thực phẩm tươi sống và năng lượng: +4.0% y/y
• Dự kiến: +4.1% y/y
• Trước đó: +4.2% y/y

Dữ liệu lạm phát Nhật Bản đã có tháng thứ 19 liên tiếp cao hơn mức mục tiêu 2% của BOJ. Ngân hàng Nhật Bản đã nhấn mạnh nhiều lần rằng họ kỳ vọng mức lạm phát cao (đối với Nhật Bản) chỉ là tạm thời. Ngân hàng hiện đang chờ đợi các cuộc đàm phán lương mùa Xuân (Mùa xuân Nhật Bản 2024) để chứng minh rằng việc tăng lương sẽ hỗ trợ lạm phát bền vững và ổn định. 
 

Các đảng Quốc gia New Zealand, New Zealand First và ACT đã ký thỏa thuận liên minh để thành lập chính phủ mới:

• Winston Peters được bổ nhiệm làm Phó Thủ tướng New Zealand trong nửa nhiệm kỳ đầu; David Seymour sẽ là Phó Thủ tướng trong nửa sau
• Winston Peters được bổ nhiệm làm Bộ trưởng Ngoại giao New Zealand
• Nicola Willis được bổ nhiệm làm Bộ trưởng Tài chính New Zealand. Trước đó, Willis đã phát biểu trong một cuộc phỏng vấn với Bloomberg TV và nói rằng nếu đảng của bà giành được quyền lực thì đảng này sẽ nhanh chóng loại bỏ nhiệm vụ việc làm khỏi nhóm nhiệm vụ của Ngân hàng Dự trữ New Zealand, chỉ để lại nhiệm vụ lạm phát.

Tân Thủ tướng Luxon xác nhận rằng sẽ có những thay đổi được thực hiện đối với các khoản tiền gửi của RBNZ cũng như khẳng định trọng tâm của chính sách tiền tệ sẽ là ổn định giá cả. Ngoài ra, lệnh cấm khai thác dầu khí ngoài khơi cũng sẽ được bác bỏ.

• Doanh số bán lẻ quý 3 của New Zealand: 0.0% q/q q/q;  -3.4% y/y
• Dự kiến: -0.8% q/q
• Trước đó: -1.0% q/q; -3.5% y/y
• Doanh số bán lẻ ô tô cũ: +1% q/q
• Dự kiến: -1.5% q/q
• Trước đó:  -1.6% q/q