Tiêu điểm thị trường

Các nhà phân tích tại Nomura đã hạ dự báo:

• Tăng trưởng tổng sản phẩm quốc nội (GDP) năm 2023 của Trung Quốc xuống 5.5% từ mức 5.9% trước đó.
• Tăng trưởng GDP Quý 2 xuống 7.8% so với dự báo trước đó là 8.4%

Điều này đi ngược lại với bối cảnh chính phủ Đảng Cộng sản Trung Quốc đặt mục tiêu tăng trưởng khoảng 5% vào năm 2023.

Đối với các tác động chính sách, Nomura dự kiến Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc sẽ cắt giảm lãi suất cho vay cơ bản (LPR) xuống 10bp vào giữa tháng Sáu.

• "Khi nền kinh tế Trung Quốc thoát khỏi thời điểm tích cực hậu COVID, Bắc Kinh có thể phải đưa ra các biện pháp hỗ trợ khác, bao gồm bổ sung nguồn tài trợ cho chính quyền địa phương và SOE (doanh nghiệp nhà nước) thông qua các ngân hàng chính sách của mình"

Trước đó, vào đầu tuần này PBOC đã giữ nguyên lãi suất MLF ở mức 2.75%. Thiết lập mức lãi suất LPR sẽ được công bố vào Thứ năm, ngày 22 tháng 5 sắp tới.

• Fed Atlanta nâng dự báo GDP Quý 2 tại Hoa Kỳ từ mức 2.6% (vào ngày 16 tháng 5)  lên 2.9% (vào ngày 17 tháng 5) - mức đỉnh đối với tăng trưởng Q2 từ Fed.
• Tăng trưởng trong đầu tư nhà ở từ -6.3% lên 0.6%

Báo cáo tiếp theo sẽ được phát hành vào ngày 26 tháng 5.

 

Người ta cho rằng, một trong những lý do khiến thị trường ngày nay lạc quan hơn là những bình luận tích cực của Đảng Cộng hòa về vấn đề thỏa thuận trần nợ. Tổng thống Mỹ Biden cho biết:

• Cuộc đàm phán này là thống nhất về việc ngân sách sẽ như thế nào
• Các nhà lãnh đạo đều đồng ý rằng chúng ta sẽ không vỡ nợ
• Sẽ là thảm họa nếu Mỹ vỡ nợ
• Chúng tôi sẽ tiếp tục thảo luận cho đến khi đạt được thỏa thuận

Tại Thượng viện, lãnh đạo McConnell nói rằng "Sau cuộc gặp với chủ tịch Hạ viện McCarthy, Tổng thống cuối cùng đã chỉ định các thành viên cụ thể trong ban tham mưu của mình đàm phán trực tiếp với các quan chức Quốc hội. Tôi rất vui vì ông ấy đã nghe theo lời khuyên mà tôi đã đưa cho ông ấy vào tháng Hai. "

• Dự trữ dầu EIA tuần này của Hoa Kỳ: +5040K
• Dự kiến: -920K
• Trước đó: +2951K
• Xăng: -1381K
• Dự kiến: -1060K
• Sản phẩm chưng cất: +80K
• Dự kiến: +57K
• Hiệu suất sử dụng nhà máy lọc dầu: +1.0%
• Dự kiến: +0.5%

Dữ liệu API được công bố vào cuối ngày hôm qua cho thấy:

• Dầu thô +3690K
• Xăng -2460K
• Sản phẩm chưng cất -886K

Một số tin tức khác:

• Nga cho biết họ đã hoàn thành việc cắt giảm sản lượng 500.000 thùng/ngày
• Bộ trưởng dầu mỏ Iran cho biết thị trường đang đi đúng hướng và cân bằng

Cổ phiếu của Western Alliance Bancorp (WAL) tăng 13% sau khi công ty báo cáo rằng tiền gửi đã tăng 2 tỷ USD trong quý này (tính đến ngày 12 tháng 5).

 

Đầu tuần này, cổ phiếu của PacWest Bancorp giảm sau các báo cáo về việc rút tiền gửi 10%.

ETF ngân hàng khu vực KRE tăng 1.5%. Sự gia tăng này đã giúp chống lại cảnh báo từ Target rằng chi tiêu của người tiêu dùng đang chậm lại khi họ cắt giảm lợi nhuận quý 2. Target cho biết doanh số bán hàng đã chậm lại trong tháng 3 và giảm tốc hơn nữa trong tháng 4. Tuy nhiên, công ty vẫn duy trì hướng dẫn cả năm và cổ phiếu tăng 1.5%.

Các chỉ số chứng khoán chính của Mỹ tăng khi hy vọng về một thỏa thuận trần nợ đang hỗ trợ cổ phiếu. Trong khi HĐTL S&P 500 và HĐTL Dow đang xóa bỏ một số mức giảm từ ngày hôm qua, mức giảm của HĐTL Nasdaq đã được lấp:

• HĐTL Dow Jones tăng 115.39 điểm hay 0.35% lên 33127.54
• HĐTL S&P 500 tăng 14.5 điểm hay 0.35% lên 4124.39
• HĐTL NASDAQ tăng 32.29 điểm hay 0.26% ở mức 12375.35
• HĐTL Russell 2000 tăng 8.64 điểm hay 0.50% lên 1744.79

Điểm mặt các cổ phiếu chính sáng nay:

• Nvidia tăng 3.27 đô la hay 1.13%
• Microsoft tăng 0.17 đô la hay 0.05%
• Apple giảm 1.47 đô la hay -0.85%
• Meta tăng 0.86 đô la hay 0.36%

Lợi suất TPCP Mỹ biến động trái chiều:

• Lợi suất kỳ hạn 2 năm hiện ở 4.109% sau khi tăng 3.6 điểm cơ bản
• Lợi suất kỳ hạn 5 năm tăng 1.8 điểm cơ bản lên 3.539%
• Lợi suất kỳ hạn 10 năm giảm 0.4 điểm cơ bản xuống 3,545% 
• Lợi tức kỳ hạn 30 năm giảm 1.5 điểm cơ bản xuống 3.858%

Dầu thô tăng gần một đô la lên mức 71.80 đô la.

Vàng giảm 8.24 đô la xuống mức 1980.38 đô la.

Bitcoin hiện ở mức 26.727 đô la

Các chỉ số chứng khoán chính của Hoa Kỳ đang phục hồi trong phiên giao dịch hôm nay với hy vọng rằng sẽ có một thỏa thuận về vấn đề trần nợ. Tổng thống Mỹ Biden và các nhà lãnh đạo quốc hội đã gặp nhau vào ngày hôm qua tại Nhà Trắng với những bình luận có phần tích cực rằng một thỏa thuận có thể được đưa ra. Chủ tịch Hạ viện McCarthy đã tuyên bố rằng đã có sẵn một con đường dẫn đến sự đồng thuận.

• HĐTL Dow Jones tăng 167 điểm sau khi giảm 336.46 điểm ngày hôm qua
• HĐTL S&P 500 tăng 17.75 điểm sau khi giảm 26.3 điểm ngày hôm qua
• HĐTL NASDAQ tăng 38 điểm sau khi giảm 22.16 điểm ngày hôm qua

Lợi suất TPCP Mỹ biến động trái chiều:

• Lợi suất kỳ hạn 2 năm tăng 1.3 điểm cơ bản lên 4.086%
• Lợi suất kỳ hạn 5 năm giảm 0.3 điểm cơ bản xuống 3.518%  
• Lợi suất kỳ hạn 10 năm giảm 2.1 điểm cơ bản xuống 3.528% 
• Lợi suất kỳ hạn 30 năm giảm 2.6 điểm cơ bản xuống 3.846% 

Dầu thô đang giao dịch quanh mức 71.68 đô la. Dữ liệu hàng tồn kho hàng tuần của EIA sẽ được công bố vào lúc 22:30 tối nay với dự trữ dầu thô dự kiến sẽ giảm 0.920 triệu thùng. Dự trữ xăng dự kiến sẽ giảm -1.060 triệu.

Một cuộc thăm dò các nhà kinh tế của Reuters cho thấy:

• 65% kỳ vọng lãi suất của Fed sẽ ở mức 5% – 5.25% vào cuối năm (75/116 người tham gia)
• 73% cho rằng Hoa Kỳ sẽ rơi vào suy thoái trong năm nay ( 34/46 người tham gia)
• 54% cho rằng tỷ lệ vỡ nợ của Mỹ cao hơn so với các nguy cơ trước đó (22/41 người tham gia)

• NZDUSD giao dịch quanh 0.6256
• JPY đang kiểm tra lại đường MA 200 ngày tại 137.06. Đỉnh hôm nay đạt 137.168 nhưng cặp tiền hiện đã giảm trở lại 137.00.

Tại châu Âu, dữ liệu CPI được công bố như dự kiến vào sáng nay nhưng lạm phát toàn phần vẫn ở mức 7% và lạm phát cốt lõi ở 5.6% .Cả hai vẫn vượt xa mức mục tiêu.

Về cuộc đàm phán về trần nợ của Mỹ, Tổng thống Biden đã cắt ngắn chuyến công du nước ngoài để tham gia các cuộc đàm phán tiếp theo về việc nâng trần nợ. Tổng thống và Chủ tịch Hạ viện Kevin McCarthy xuất hiện sau một cuộc họp quan trọng với giọng điệu lạc quan, gợi ý về một thỏa thuận có thể xảy ra vào cuối tuần.

Giá dầu đang biến động sau sự gia tăng không lường trước được trong các kho dự trữ dầu thô của Hoa Kỳ (trái ngược với dự kiến). Tuy nhiên, tồn kho xăng và sản phẩm chưng cất giảm cho thấy nhu cầu cải thiện trước mùa hè, và điều này sẽ giảm thiểu tổn thất tiềm ẩn.

Tổng hợp thị trường:

• Vàng giảm 0.86 đô la hay -0.05% xuống mức 1987 đô la.
• Bạc giảm 0.03 đô la hay -0.13%, hiện ở mức 23.68 đô la
• Dầu thô tăng 0.22 đô la hay 0.31% ở mức 71.07 đô la
• Bitcoin giảm nhẹ xuống mức 26,618 đô la.

Các HĐTL Mỹ:

• HĐTL Dow Jones tăng 125 điểm sau khi giảm 336.46 điểm ngày hôm qua
• HĐTL S&P 500 tăng 14 điểm sau mức giảm 26.3 điểm ngày hôm qua
• HĐTL NASDAQ tăng 38 điểm sau khi giảm 22.16 điểm ngày hôm qua

Thị trường chứng khoán châu Âu:

• HĐTL DAX +0.35%
• HĐTL CAC -0.04%
• HĐTL FTSE 100 -0.12%
• HĐTL Ibex +0.08%
• HĐTL FTSE MIB -0.18%

Lợi suất trái phiếu Mỹ đồng loạt giảm

• Lợi suất kỳ hạn 2 năm giảm 0.6 điểm cơ bản xuống 4.067% 
• Lợi suất kỳ hạn 5 năm giảm 1.5 điểm cơ bản xuống 3.506% 
• Lợi suất kỳ hạn 10 năm giảm 3.2 điểm cơ bản, hiện ở 3.517% 
• Lợi suất kỳ hạn 2 năm giảm 3.7 điểm cơ bản, hiện ở 3.835%

Chủ tịch Hạ viện Hoa Kỳ McCarthy phát biểu trên CNBC:

• Tôi sẽ dành tất cả nỗ lực của mình để đảm bảo chúng ta hoàn thành công việc
• Chúng tôi có cơ hội tìm được tiếng nói chung
• Điều duy nhất tôi tự tin là bây giờ chúng ta có thể đưa ra một kết luận thống nhất về vấn đề trần nợ.
• Chúng tôi không bị vỡ nợ

• Dữ liệu nhà ở Mỹ tháng 4: 1.401 triệu
• Dự kiến: 1.400 triệu
• Trước đó: 1.420 triệu (sửa đổi thành 1.371 triệu)
• Giấy phép xây dựng: 1.437 triệu 
• Dự kiến: 1.416 triệu 
• Trước đó: 1.430 triệu (sửa đổi thành 1.347 triệu) 
• Giấy phép xây dựng: -1.5% so với - 3.0 được sửa đổi vào tháng trước.

• Đơn xin thế chấp bằng MBA của Mỹ tuần kết thúc ngày 12 tháng 4 -5.7%, con số trước đó là +6.3%
• Chỉ số thị trường đạt 214.9 điểm
• Chỉ số mua ở mức 165.4 điểm
• Chỉ số tái cấp vốn đạt 468.2 điểm, giảm so với 507.1 điểm trước đó
• Lãi suất thế chấp 30 năm ở mức 6.57%

Trích dẫn phát biểu của Thống đốc BOE, Bailey:

• Chúng tôi đã dự đoán một cuộc suy thoái kéo dài vào tháng 11
• BOE dự báo tăng trưởng ở mức khiêm tốn, nhưng tích cực
• Khả năng nền kinh tế phục hồi cao hơn so với dự kiến
• Lạm phát có thể tăng vượt mức dự kiến
• Tuy nhiên, chúng ta có lý do chính đáng để kỳ vọng lạm phát sẽ giảm mạnh trong những tháng tới

• CPI chính thức tháng 4 của Eurozone: +7.0% y/y như sơ bộ
• Trước đó: +6.9%
• CPI lõi: +5.6% y/y như sơ bộ
• Trước đó: +5.7%

Theo Bộ trưởng Tài chính Anh Jeremy Hunt:

• Đồng tính với những người đang lo lắng về thuế cao
• Nhưng ưu tiên phải là giảm lạm phát
• Không có gì có thể tự động làm giảm lạm phát
• Chính phủ sẽ hỗ trợ BOE "150%"

Bộ trưởng Tài chính Anh Jeremy Hunt cũng nói thêm rằng không thể biết liệu có khả năng cắt giảm thuế trước cuộc bầu cử tiếp theo hay không.

Tỷ giá USD/JPY hiện tăng 0.46% lên 136.98 trong khi tỷ giá EUR/USD giảm 0.22% xuống 1.0838 và tỷ giá GBP/USD giảm 0.42% xuống 1.2439 trong ngày. 

 

Không có nhiều tin tức thúc đẩy động thái này khi chuẩn bị bước vào phiên giao dịch châu Âu. USD/JPY hiện tăng cao hơn tới mức 136.80. Đây có vẻ giống như một phần mở rộng kỹ thuật khi phe mua đang tiến tới kiểm tra đường trung bình động 200 ngày ở mức 137.04 hiện tại.

Đó vẫn là một mức kháng cự quan trọng bên cạnh đỉnh tháng 3 và đầu tháng 5 quanh khu vực 137.77-90. Một vùng kháng cự khác ở ngay dưới mốc 138.00.

Phe mua sẽ phải vượt qua mức đó để hướng tới mốc 140.00 tiếp theo.

Sự biến động trên thị trường trái phiếu cũng sẽ là yếu tố chính cần theo dõi để đánh giá động thái giá của cặp tiền này trong các phiên tới.

• Nikkei 225 của Nhật Bản +0.66%

• Shanghai Composite của Trung Quốc -0.17%

• Hang Seng của Hồng Kông -0.24%

• KOSPI của Hàn Quốc +0.6%

• S&P/ASX 200 của Úc -0.5%

Cập nhật USD/CNH:

Chỉ số giá Tokyo của Nhật Bản, còn được gọi là Topix, tăng hơn 6% so với đầu năm.

Soc Gen cho biết: 

• Các nhà đầu tư nước ngoài đã quay trở lại, thị trường chứng khoán Nhật Bản có cơ hội phục hồi trong năm nay 
• Các nhà đầu tư nước ngoài đã mua ròng 2.1 nghìn tỷ yên (15.4 tỷ USD) cổ phiếu Nhật Bản trong tháng 4
• Về phía Ngân hàng Nhật Bản, Soc Gen kỳ vọng Ngân hàng sẽ mở rộng biên độ kiểm soát đường cong lợi suất lên 100 điểm cơ bản

​​​​​​​

• 14:15 Thống đốc Ngân hàng Tây Ban Nha Pablo Hernández de Cos và phó chủ tịch ECB Luis de Guindos tham gia sự kiện ngân hàng
• 16:00 Thành viên hội đồng quản trị ECB Frank Elderson tham gia thảo luận "Beyond GDP indicators" tại Hội nghị Beyond Growth 2023
• 16:30 Thành viên hội đồng ECB Fabio Panetta sẽ phát biểu trong cuộc tranh luận trực tuyến về đồng euro kỹ thuật số tại sự kiện của Tập đoàn Kangaroo
• 17:00 Thành viên ECB và Thống đốc Ngân hàng Bồ Đào Nha Mario Centeno trình bày báo cáo của ngân hàng trung ương về hoạt động năm 2022
• 22:15 Bài phát biểu bế mạc của Phó Chủ tịch ECB Luis de Guindos tại Cuộc họp ngành ngân hàng IESE lần thứ 18 “Banking Navigating the Wave of Inflation” tại Madrid

ING cho biết:

• Việc nới lỏng các hạn chế do covid bao gồm cả việc mở cửa biên giới dường như đã thúc đẩy tiêu dùng và đầu tư, nhưng nhu cầu của thế giới yếu đã đè nặng lên xuất khẩu.
• Kết quả GDP mạnh hơn mong đợi ngày hôm nay ủng hộ quan điểm của chúng tôi rằng BoJ sẽ tiến một bước tới bình thường hóa trong một thời gian dài.
• Nền kinh tế Nhật Bản dường như đang trên đà phục hồi dần dần bất chấp nhu cầu toàn cầu chậm lại. Ngoài ra, hôm qua, chính phủ Nhật Bản đã thông qua việc tăng hóa đơn tiền điện từ tháng 6, dự kiến sẽ giữ lạm phát trên 2% lâu hơn dự kiến. Chúng ta sẽ cần điều chỉnh dự báo lạm phát cao hơn. Mặc dù đây chủ yếu là lạm phát do chi phí đẩy, nhưng nó vẫn sẽ thúc đẩy lạm phát cơ bản ở một mức độ nào đó.
• Như vậy, với mức tăng lương cao hơn bình thường trong năm nay, BoJ có thể sẽ sửa đổi chính sách YCC của mình tại cuộc họp của BoJ vào tháng 6 sắp tới

Cuộc họp tiếp theo của BOJ là ngày 15 và 16 tháng 6: