AUD/USD lao dốc sau khả năng RBA hạ lãi suất trong tháng 2 tăng cao

AUD/USD ghi nhận phiên giảm thứ tư liên tiếp, đẩy cặp tỷ giá xuống vùng đáy hai năm trong phiên giao dịch thứ Sáu. AUD chịu áp lực giảm mạnh sau khi ANZ điều chỉnh dự báo, cho rằng RBA sẽ hạ lãi suất 25 điểm cơ bản trong cuộc họp tháng 2. Thị trường hiện tập trung chờ đợi báo cáo việc làm phi nông nghiệp (NFP) của Mỹ để có thêm tín hiệu về xu hướng chính sách tiền tệ.

AUD không nhận được hỗ trợ từ số liệu lạm phát Trung Quốc vừa công bố, cho thấy áp lực giảm phát đang gia tăng. Chỉ số CPI Trung Quốc tháng 12 tăng nhẹ 0.1% so với cùng kỳ năm trước, thấp hơn mức tăng 0.2% của tháng 11 nhưng phù hợp với kỳ vọng thị trường. So với tháng trước, CPI đi ngang ở mức 0%, khớp với dự báo và cải thiện so với mức giảm 0.6% của tháng 11. Diễn biến kinh tế Trung Quốc có thể tác động đáng kể tới thị trường Úc do mối quan hệ thương mại chặt chẽ giữa hai nước.

Doanh số bán lẻ Úc - chỉ báo then chốt về chi tiêu tiêu dùng - tăng 0.8% trong tháng 11 so với tháng trước, cao hơn con số 0.5% của tháng 10 (điều chỉnh từ 0.6%). Tuy nhiên, con số này vẫn thấp hơn dự báo tăng 1.0% của thị trường.

AUD đối mặt với áp lực sau khi chỉ số lạm phát lõi suy giảm từ 3.5% xuống 3.2% theo năm, tiến gần hơn tới vùng mục tiêu 2 - 3% của RBA. Thị trường hiện phân hóa về khả năng RBA điều chỉnh chính sách trong tháng 2, nhưng đã phản ánh đầy đủ kỳ vọng một đợt giảm lãi suất 0.25 điểm phần trăm vào tháng 4.

AUD/USD tiếp tục suy giảm trong bối cảnh Fed duy trì chính sách tiền tệ thắt chặt

• Chỉ số DXY, chỉ số đo lường sức mạnh của USD so với rổ 6 đồng tiền chủ chốt, duy trì trên ngưỡng 109.00. Đồng bạc xanh được hỗ trợ bởi thông điệp thắt chặt chính sách tiền tệ từ biên bản họp FOMC và những lo ngại về kế hoạch điều chỉnh thuế quan từ chính quyền Trump sắp nhậm chức.
• Biên bản FOMC mới nhất cho thấy các nhà hoạch định chính sách nhận định quá trình có thể kéo dài hơn dự kiến, do áp lực lạm phát gần đây vượt kỳ vọng cùng tác động tiềm tàng từ những thay đổi trong chính sách thương mại và nhập cư dưới thời tân Tổng thống Trump.
• Thành viên Hội đống Thống đốc Fed Michelle Bowman đã tham gia cùng các quan chức Fed khác trong tuần này nhằm giải thích với thị trường về lộ trình cắt giảm lãi suất năm 2025 có thể chậm hơn nhiều so với kỳ vọng trước đó của giới đầu tư.
• Chủ tịch Fed Kansas Jeffrey Schmid phát biểu hôm thứ Năm rằng Fed đã đạt được phần lớn các mục tiêu theo ủy nhiệm. Ông nhấn mạnh nhu cầu thu hẹp bảng cân đối kế toán của Fed, đồng thời cho rằng chính sách lãi suất đang tiệm cận mức cân bằng dài hạn. Theo ông, mọi đợt giảm lãi suất sắp tới cần được thực hiện từng bước và dựa trên dữ liệu kinh tế.
• Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu của Mỹ giảm xuống 201,000 trong tuần kết thúc ngày 3/1, thấp hơn dự báo 218,000. Báo cáo việc làm ADP ghi nhận 122,000 việc làm mới trong tháng 12, dưới kỳ vọng thị trường là 140,000.
• Chỉ số PMI dịch vụ ISM tăng từ 52.1 lên 54.1 trong tháng 11, vượt dự báo 53.3. Chỉ số giá đầu vào - phản ánh áp lực lạm phát - tăng mạnh từ 58.2 lên 64.4, trong khi chỉ số việc làm giảm nhẹ từ 51.5 xuống 51.4.
• Bloomberg dẫn lời Chủ tịch Fed Atlanta Raphael Bostic cho rằng các quan chức Fed cần thận trọng trong điều hành chính sách do tiến trình kiểm soát lạm phát còn không đồng đều. Ông nhấn mạnh xu hướng duy trì lãi suất ở mức cao để đảm bảo đạt được mục tiêu ổn định giá cả.
• Chủ tịch Fed Richmond Thomas Barkin khẳng định hôm thứ Sáu rằng cần duy trì chính sách thắt chặt cho đến khi có đủ tin tưởng lạm phát sẽ về mục tiêu 2%. Đồng thời, Thống đốc Fed Adriana Kugler và Chủ tịch Fed San Francisco Mary Daly cũng nhấn mạnh thách thức trong việc cân bằng chính sách khi Fed tìm cách làm chậm tốc độ nới lỏng chính sách tiền tệ trong năm nay.
• Thặng dư thương mại Úc tăng lên 7,079 triệu AUD trong tháng 11, vượt dự báo 5,750 triệu và số liệu điều chỉnh tháng trước là 5,670 triệu (từ 5,953 triệu). Kim ngạch xuất khẩu tăng 4.8% so với tháng trước, cải thiện từ 3.5% của tháng 10 (điều chỉnh từ 3.6%). Nhập khẩu tăng 1.7%, đảo chiều từ mức đi ngang (điều chỉnh từ tăng 0.1%) của tháng trước.
• Chỉ số CPI tháng 11 của Úc tăng 2.3% so với cùng kỳ, vượt dự báo 2.2% và cao hơn 2.1% của hai tháng trước đó, đạt đỉnh kể từ tháng 8. Tuy nhiên, lạm phát vẫn nằm trong vùng mục tiêu 2 - 3% của RBA tháng thứ 4 liên tiếp, được hỗ trợ bởi chương trình giảm giá hóa đơn năng lượng.

Phân tích kỹ thuật: AUD/USD giữ trên 0.6200, tiệm cận EMA 9

Biểu đồ AUD/USD trong khung ngày

Cặp tiền AUD/USD dao động quanh 0.6200 trong phiên thứ Sáu, duy trì xu hướng giảm khi vẫn nằm trong kênh giá giảm trên đồ thị ngày. Chỉ báo RSI 14 ngày dao động sát ngưỡng 30, báo hiệu rủi ro đà bán tháo tiếp tục gia tăng.

Về hỗ trợ, cặp tiền có thể kiểm định đáy kênh giá giảm quanh vùng 0.5960. Kháng cự gần nhất được xác định ở EMA 9 (tại 0.6216), tiếp theo là EMA 14 (tại 0.6230). Vùng kháng cự mạnh hơn nằm gần đỉnh kênh giá giảm quanh ngưỡng 0.6240.