Ethereum có thể bứt phá: Phân tích Q2 tích cực kết hợp mô hình "rounding bottom"

Ethereum giảm 1.5% vào thứ Ba mặc dù nhiều người tham gia thị trường ghi nhận kỷ niệm 9 năm của đồng tiền này. Trong khi đó, Glassnode đã chia sẻ những thông tin quan trọng về ETH trong Q2có thể hữu ích cho thị trường trong Q3.

Tóm tắt về các yếu tố tác động thị trường: Sinh nhật ETH, thông tin Q2

Ethereum tròn 9 tuổi hôm nay sau khi Mainnet ra mắt vào ngày 30 tháng 7 năm 2015, khi block đầu tiên được đào.

“Chúc mừng sinh nhật lần thứ 9, Ethereum! Mong đợi những gì thập kỷ tới sẽ mang lại”

Kể từ đó, Ethereum đã tăng trưởng đạt vốn hóa thị trường khổng lồ 225.5 tỷ USD, triển khai nhiều nâng cấp, bao gồm:

• Giới thiệu hợp đồng thông minh
• Vụ hack DAO và Hard Fork
• The Merge (Chuyển đổi sang Proof of Stake)
• Giới thiệu giải pháp mở rộng Layer 2
• Nâng cấp Shanghai (Cho phép rút ETH đã stake)
• Nâng cấp Dencun (Giới thiệu blob và giảm phí gas)

Nâng cấp sắp tới bao gồm Pectra, sẽ tăng giới hạn số lượng ETH tối đa được stake cho mỗi validator cá nhân từ 32 ETH lên 2,048 ETH và cho phép các địa chỉ tạm thời trở thành hợp đồng thông minh.

Trong khi đó, trong một báo cáo gần đây, Glassnode và Coinbase đã chia sẻ thông tin về hiệu suất của Ethereum trong chu kỳ thị trường hiện tại và Q2 2024:

• Giá ETH đã tăng 240% kể từ khi đạt mức thấp của chu kỳ hiện tại vào tháng 11. Theo báo cáo, chu kỳ thị trường hiện tại tương tự như chu kỳ 2018-2022, khi ETH đạt mức cao "6,000% so với mức thấp của chu kỳ."
• Lợi nhuận hàng năm 31% và mức giảm 29% của ETH trong năm 2024 khá nhỏ so với lợi nhuận và mức giảm đánh dấu đỉnh và sự kiệt quệ của các chu kỳ trước. Do đó, ETH có thể còn dư địa để tăng giá.

• "Giá trị thị trường trên giá trị thực tế (MVRV) của ETH đã break-down đường SMA 6 tháng. Điều này có nghĩa là hầu hết các nhà đầu tư đã mua khối lượng lớn ETH dưới giá thị trường hiện tại, cho thấy một điểm chuyển tiếp tiềm năng của thị trường. Việc break-out lên trên SMA 6 tháng sẽ đưa đồng coin này vào trạng thái có lợi nhuận.

• Trong Q2, tổng số ETH được stake tăng 5% lên khoảng 33 triệu ETH.
• Khối lượng giao dịch hợp đồng tương lai vĩnh viễn của Ethereum giảm 8% trong Q2 sau khi tăng 69% trong Q1 - có thể do biến động giá không ổn định. Mặt khác, Open Interest (OI) của ETH đã tăng lên mức cao kỷ lục mới gần 14 tỷ USD trong Q2, trong khi OI trung bình hàng ngày tăng 37%.

Những thông tin này và việc ra mắt các quỹ ETF ETH giao ngay cho thấy ETH có thể có một Q3 hiệu quả phía trước.

Phân tích kỹ thuật ETH: Xu hướng tăng trong dài hạn

Ethereum đang giao dịch quanh mức 3,268 USD, giảm 1.5% trong ngày. Sự sụt giảm nhẹ này đã khiến ETH chịu 30 triệu USD thanh lý, trong đó thanh lý vị thế long và short lần lượt chiếm 24.5 triệu USD và 5.8 triệu USD.

ETH đang giảm trên biểu đồ ngày khi giá dao động nằm dưới đường SMA 50 - đóng vai trò là kháng cự gần nhất đối với xu hướng tăng. Tuy nhiên, Ethereum đang hình thành mô hình "rounding bottom" trên biểu đồ ngày, được coi là một sự đảo chiều tăng giá. Nếu xu hướng tăng tiếp tục, ETH có thể thách thức mức đỉnh năm tại mức 4,093 USD, đạt được vào ngày 13 tháng 3. Ở chiều giảm, ETH có thể tìm thấy hỗ trợ quanh vùng 2,803 USD đến 2,852 USD. Trong ngắn hạn, ETH có thể tăng lên 3,368 USD.

Biểu đồ ngày ETH/USDT khung thời gian ngày