Giá vàng giảm gần mức thấp nhất tuần, tín hiệu từ SMA 50 là "chìa khoá" cho phe mua

XAU/USD tiếp tục đà giảm gần đây từ mức cao kỷ lục và trôi xuống thấp hơn trong ngày thứ tư liên tiếp vào thứ Tư. Thị trường chứng khoán toàn cầu dường như đã ổn định sau đợt sụt giảm lớn gần đây. Điều này, cùng với sự phục hồi nhẹ của đồng USD, trở thành yếu tố chính gây áp lực giảm lên giá vàng.

Trong khi đó, những dữ liệu kinh tế vĩ mô Mỹ yếu hơn gần đây đã làm dấy lên lo ngại rằng nền kinh tế lớn nhất thế giới đang chậm lại nhanh hơn dự kiến ban đầu. Hơn nữa, những khó khăn kinh tế của Trung Quốc và việc gia tăng căng thẳng địa chính trị ở Trung Đông, có thể hạn chế bất kỳ sự lạc quan nào trên thị trường. Ngoài ra, kỳ vọng về việc giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) có thể là động lực thúc đẩy XAU/USD.

Tổng quan thị trường

• Sự bán tháo trên thị trường chứng khoán toàn cầu được kích hoạt bởi nỗi sợ Mỹ rơi vào suy thoái dường như đã giảm bớt nhờ một số hoạt động mua hàng giá rẻ và tạo ra một số áp lực lên giá vàng - tài sản trú ẩn an toàn vào thứ Tư.
• Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ tiếp tục đà tăng từ đêm qua, mức tăng lớn nhất kể từ đầu tháng 6 - và hỗ trợ đồng USD, điều này tiếp tục làm suy yếu kim loại quý này - tài sản phi lợi suất.
• Dữ liệu chính phủ công bố hôm thứ Ba cho thấy thâm hụt thương mại của Mỹ giảm 2.5%, xuống còn 73.1 tỷ USD trong tháng 6 từ 75.0 tỷ USD trong tháng 5 do sự tăng 1.5% trong xuất khẩu máy bay và dầu khí sản xuất tại Mỹ.
• Thị trường đang định giá với xác suất 100% rằng Cục Dự trữ Liên bang sẽ bắt đầu giảm chi phí vay tại cuộc họp chính sách sắp tới vào tháng 9 và xác suất gần 70% cho việc cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản.
• Điều này, sẽ giữ cho lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ và USD ở mức thấp, mà cùng với rủi ro địa chính trị từ các cuộc xung đột đang diễn ra ở Trung Đông, có thể là động lực thúc đẩy XAU/USD.
• Nhóm Hezbollah của Lebanon đã phóng một loạt các cuộc tấn công bằng máy bay không người lái và tên lửa vào Israel hôm thứ Ba để trả đũa cho việc Israel đã giết chết một chỉ huy cấp cao của Hezbollah và lãnh đạo Hamas vào tuần trước.

Phân tích kỹ thuật

Biểu đồ XAU/USD khung thời gian ngày

Từ góc độ kỹ thuật, bất kỳ sự sụt giảm tiếp theo nào cũng có thể tiếp tục tìm thấy một số hỗ trợ gần đường SMA 50 ngày, quanh vùng 2,368-2,367 USD. Tiếp theo là mức thấp nhất tuần trước, quanh 2,353-2,352 USD và mức 2,344 USD - SMA 100 ngày. Với việc các chỉ báo dao động trên biểu đồ ngày bắt đầu có động lực tiêu cực, giá vàng có thể sau đó tăng tốc sự sụt giảm hướng tới thử thách mức tâm lý 2,300 USD.

Mặt khác, sự phục hồi trở lại trên mức 2,400 USD có thể đối mặt với một số kháng cự gần mức cao nhất đêm qua, quanh vùng 2,418 USD. Một số hoạt động mua tiếp theo có thể nâng giá vàng vượt qua kháng cự 2,430 USD, hướng tới mức kháng cực tiếp theo trong khoảng 2,448-2,450 USD. Đà tăng mở rộng hơn nữa XAU/USD sẽ gặp kháng cự quan trọng gần vùng 2,468-2,469 USD, trên đường nhắm đến việc thách thức đỉnh cao mọi thời đại quanh 2,483-2,484 USD được chạm tới vào tháng 7.