Nhận định AUD: AUD/USD có thể chinh phục mốc 0.68? Tâm điểm đổ dồn vào Fed và dữ liệu từ Trung Quốc

Kinh tế Trung Quốc suy yếu

Vào thứ Bảy, ngày 14 tháng 9, các dữ liệu kinh tế từ Trung Quốc thu hút sự chú ý và có thể ảnh hưởng đến cặp tiền AUD/USD.

Thị trường bất động sản Trung Quốc tiếp tục ảm đạm với giá nhà sụt giảm trong tháng 8, trong khi tốc độ tăng trưởng sản xuất công nghiệp cũng chậm lại so với cùng kỳ năm trước. Nhu cầu nội địa cũng đang có dấu hiệu suy yếu, thể hiện qua doanh số bán lẻ giảm và tỷ lệ thất nghiệp tăng.

Lịch kinh tế Trung Quốc

Hàng hóa, xuất khẩu và nền kinh tế Úc

Sự suy giảm kinh tế của "gã khổng lồ châu Á" đang gióng lên hồi chuông cảnh báo cho các mặt hàng xuất khẩu chủ lực của Úc như than và quặng sắt, vẽ nên một bức tranh u ám cho nền kinh tế xứ chuột túi. Đáng chú ý, các nhà máy Trung Quốc đã bắt đầu thanh lý hàng tồn kho với giá thấp hơn, gây áp lực đặc biệt lên giá quặng sắt - một trong những trụ cột xuất khẩu của Úc. Điều này có thể làm “xói mòn” nghiêm trọng các điều khoản thương mại của quốc gia này.

Australia có tỷ lệ thương mại trên GDP lên tới 50%, với 20% lực lượng lao động gắn liền với hoạt động thương mại, nền kinh tế nước này đang đứng trước nguy cơ bị tổn thất nặng nề. Hơn nữa, khi Trung Quốc chiếm tới một phần ba kim ngạch xuất khẩu, sự suy giảm nhu cầu từ quốc gia này cùng với giá hàng hóa giảm có thể tạo áp lực đáng kể lên đồng tiền Úc, đe dọa đẩy tỷ giá AUD/USD xuống mức 0.665.

Quan điểm chuyên gia về giá hàng hóa và lộ trình lãi suất của RBA

Shane Oliver, Trưởng bộ phận Chiến lược Đầu tư và Kinh tế trưởng AMP, đã đưa ra nhận định sắc bén về hướng đi sắp tới của Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA). Ông chỉ ra rằng sự suy yếu kéo dài của thị trường chứng khoán, cùng với đà giảm của giá hàng hóa và lợi suất trái phiếu, đang phản ánh những lo ngại sâu sắc về nền kinh tế toàn cầu - điều mà RBA khó có thể phớt lờ. Oliver nhấn mạnh khả năng RBA có thể sớm thay đổi quan điểm, tương tự như cách Fed đã làm trong những tháng gần đây. Ông cho rằng dự đoán của thị trường về một đợt cắt giảm lãi suất 0.25% vào cuối năm (với xác suất 92%) không phải là viễn cảnh phi thực tế, bất chấp những chỉ dẫn gần đây từ RBA.

Lịch kinh tế Mỹ: Tập trung vào lĩnh vực sản xuất

Thứ Hai, ngày 16/9, mọi ánh mắt sẽ đổ dồn vào lĩnh vực sản xuất Mỹ. Dự báo cho thấy Chỉ số Sản xuất Empire State của New York có thể sụt giảm 3.9% trong tháng 9, sau khi đã giảm 4.7% trong tháng trước. Kết quả yếu hơn dự kiến có thể làm dấy lên kỳ vọng về một đợt cắt giảm lãi suất 50 bps từ Fed trong tháng 9. Mặc dù chỉ đóng góp chưa đến 20% GDP, nhưng sự suy yếu của ngành sản xuất có thể gây ra tác động đáng kể lên thị trường lao động, khi chiếm tới 9% lực lượng lao động cả nước.

Dự báo ngắn hạn cho AUD/USD

Trong ngắn hạn, cặp tiền AUD/USD sẽ phải cân bằng giữa nhiều lực tác động. Quyết định lãi suất của Fed vào thứ Tư và báo cáo việc làm Úc vào thứ Năm sẽ là những yếu tố then chốt. Nếu Fed thực hiện cắt giảm 50 bps và tỷ lệ thất nghiệp Úc giữ ổn định, AUD/USD có thể hướng tới mốc 0.68. Tuy nhiên, tình trạng kinh tế Trung Quốc đang xấu đi có thể thúc đẩy kỳ vọng RBA sẽ cắt giảm 25 bps trong quý 4, từ đó kìm hãm đà tăng lên mức 0.70.

Phân tích kỹ thuật AUD/USD

Biểu đồ AUD/USD trong khung thời gian ngày

AUD/USD vẫn duy trì vị thế trên các đường EMA 50 và 200, phát đi tín hiệu bullish.

Việc quay lại mốc 0.675 có thể tạo đà cho đợt leo dốc hướng tới đỉnh 0.676. Hơn nữa, cú break-out qua ngưỡng 0.676 có thể đẩy AUD/USD nhắm đến mức kháng cự 0.680

Các yếu tố cần theo dõi bao gồm diễn biến giá hàng hóa, phát ngôn từ NHTW và lịch kinh tế Mỹ.

Ngược lại, nếu giá sụt giảm dưới mức hỗ trợ 0.670 USD, có thể báo hiệu đà giảm về đường EMA 50. Một khi break EMA 50, cặp tiền có nguy cơ lùi về mốc 0.665

Chỉ báo RSI 14 ngày hiện ở mức 52.03, cho thấy AUD vẫn có dư địa tiến tới kháng cự 0.680 USD trước khi bước vào vùng quá mua.