Vàng phục hồi khi Bitcoin lao dốc trong môi trường biến động cao

Vàng mở đầu tuần ở mức thấp hơn khi áp lực bán tiếp tục từ giai đoạn biến động trước đó. Tuy nhiên, khi áp lực thị trường giảm bớt, lực mua quay trở lại và giá tiến dần về vùng 5,000 USD. Ngược lại, Bitcoin có một tuần yếu khi giới đầu cơ bán ra sau hiệu suất kém gần đây, làm dấy lên nghi ngờ về vai trò của nó như một tài sản thay thế.

Không có nhiều dữ liệu kinh tế quan trọng được công bố. Dữ liệu việc làm Mỹ được dời sang tuần này, trong khi dữ liệu sản xuất của Mỹ gây bất ngờ theo hướng tích cực. Ngân hàng Trung ương Anh và ECB đều giữ nguyên lãi suất, trong khi Ngân hàng Trung ương Úc tăng lãi suất thêm 0.25%.

Thị trường tuần này

Cổ phiếu Mỹ

Cổ phiếu công nghệ chịu áp lực, nhưng Dow kết thúc tuần vững chắc trên 50,000 khi nhà đầu tư mua các doanh nghiệp lớn và ổn định. Kinh tế Mỹ vẫn mạnh hơn dự kiến và lãi suất thấp tiếp tục hỗ trợ nhóm cổ phiếu này. Dù Dow đạt đỉnh lịch sử, xu hướng tăng chưa thực sự mạnh, vì vậy nhà giao dịch ngắn hạn có thể phù hợp với giao dịch trong biên độ. Nhà giao dịch trung hạn vẫn có thể kỳ vọng mức cao hơn và xem xét mua khi điều chỉnh. Kháng cự tại 50,500, 51,000, 51,500 và 52,000, trong khi hỗ trợ tại 49,500, 48,500 và 48,000.

Cổ phiếu Nhật Bản

Cổ phiếu Nhật phản ứng tích cực trước chiến thắng của Takaichi và việc đảng của bà giành đa số, khi thị trường kỳ vọng chính phủ tiếp tục hỗ trợ kinh tế và đồng JPY yếu hơn. Trong ngắn hạn, thị trường đang trong trạng thái quá mua nên có thể điều chỉnh hoặc đi ngang. Tuy nhiên, sau khi hoàn tất giai đoạn tích lũy, triển vọng trung hạn vẫn tích cực khi các chính sách hỗ trợ tăng trưởng được kỳ vọng tiếp tục. Kháng cự tại 59,000, 60,000 và 61,000, trong khi hỗ trợ tại 55,000, 54,000, 53,000 và 52,000.

USD/JPY

USD/JPY có một tuần mạnh khi nhà giao dịch mua vào trước chiến thắng bầu cử dự kiến của Takaichi. Những phát biểu gần đây của bà cho thấy không phản đối đồng JPY yếu hơn đã hỗ trợ thêm lực mua. Tuy nhiên, thị trường hiện giao dịch gần vùng đỉnh gần đây, nơi rủi ro can thiệp từ BoJ tăng lên. Do đó, cặp tiền có thể đi ngang trong ngắn hạn khi thị trường tích lũy. Kháng cự tại 158, 159, 159.5 và 160, trong khi hỗ trợ tại 155, 154, 153 và 152.

Vàng

Vàng tiếp tục chịu bán cắt lỗ vào thứ Hai khi tâm lý hoảng loạn kéo dài, nhưng phục hồi trong phần còn lại của tuần khi nhà đầu tư vẫn đánh giá cao vàng trong bối cảnh rủi ro địa chính trị và lo ngại tài chính chính phủ. Biến động vẫn cao, với vùng 5,000 USD là kháng cự quan trọng. Chỉ báo kỹ thuật cho thấy xu hướng đi ngang, và khi vàng vẫn tăng hơn 10% từ đầu năm, giao dịch trong biên độ có thể là chiến lược phù hợp trong ngắn hạn. Kháng cự tại 5,050 USD, 5,100 USD, 5,200 USD, 5,500 USD và 5,600 USD, trong khi hỗ trợ tại 4,800 USD, 4,650 USD, 4,600 USD và 4,500 USD.

Dầu thô

WTI tiếp tục kiểm tra vùng cao hơn tuần trước nhưng thất bại tại kháng cự khi căng thẳng Iran hạ nhiệt. Việc đóng cửa khung ngày dưới đường trung bình 10 ngày cho thấy xu hướng tăng gần đây tạm dừng. Do đó, thị trường có thể điều chỉnh giảm, với giá có khả năng dao động trong vùng 66.50 USD đến 60 USD trong ngắn hạn. Kháng cự tại 66.50 USD, 70 USD và 75 USD, trong khi hỗ trợ tại 60 USD, 55 USD và 50 USD.

Bitcoin

Bitcoin giảm mạnh tuần trước khi giới đầu cơ bán ra sau khi thất vọng với hiệu suất so với vàng, khiến một số nhà đầu tư đặt câu hỏi về vai trò của nó trong hệ thống tài chính. Giá bật lên nhanh từ vùng 60,000 USD khi nhiều nhà đầu tư vẫn tin vào Bitcoin, lưu ý rằng các đợt giảm mạnh trước đây thường đi kèm với các đợt tăng mạnh sau đó. Tuy nhiên, khi Bitcoin còn dưới đường trung bình 10 ngày, xu hướng ngắn hạn vẫn nghiêng về giảm. Việc quay trở lại trên đường trung bình 10 ngày có thể kích hoạt một đợt phục hồi mạnh. Kháng cự tại 75,000 USD, 80,000 USD, 85,000 USD và 95,000 USD, trong khi hỗ trợ tại 65,000 USD, 60,000 USD và 55,000 USD.

Trọng tâm tuần này

• Thứ Hai: Cán cân vãng lai Nhật Bản
• Thứ Ba: Doanh số bán lẻ Mỹ
• Thứ Tư: CPI và PPI Trung Quốc, Bảng lương phi nông nghiệp Mỹ
• Thứ Năm: GDP Anh, Sản xuất công nghiệp và Cán cân thương mại, Doanh số nhà hiện hữu Mỹ
• Thứ Sáu: GDP và Cán cân thương mại EU, CPI Mỹ

Thị trường Nhật Bản sẽ được chú ý sau khi chính phủ Takaichi giành đa số, với trọng tâm là đồng JPY yếu và tác động tới cổ phiếu. Tại Mỹ, doanh số bán lẻ và dữ liệu việc làm là các sự kiện chính tuần này và có thể ảnh hưởng tới tất cả thị trường lớn. Vàng và Bitcoin cũng sẽ được theo dõi chặt chẽ khi cả hai tìm cách phục hồi sau các đợt giảm gần đây trong môi trường biến động cao.