Vàng và dầu tăng giá khi căng thẳng Iran leo thang, chứng khoán Mỹ tiến sát hỗ trợ

Đầu tuần, dữ liệu niềm tin tiêu dùng Mỹ vượt kỳ vọng. Tuy nhiên, dữ liệu PPI cao hơn dự báo công bố cuối tuần trước gây tác động lớn hơn, làm dấy lên lo ngại Fed có thể trì hoãn cắt giảm lãi suất, qua đó gây sức ép lên cổ phiếu và hỗ trợ USD.

Căng thẳng leo thang mạnh sau thông tin Mỹ và Israel tiến hành tấn công Iran khiến một lãnh đạo cấp cao thiệt mạng. Sáng thứ Hai, giá dầu và vàng tăng do lo ngại gián đoạn nguồn cung và nguy cơ xung đột lan rộng. USD mạnh lên, trong khi chứng khoán toàn cầu suy yếu khi nhà đầu tư giảm mức độ chấp nhận rủi ro.

Thị trường tuần này

Chứng khoán Mỹ

Chứng khoán Mỹ khép lại tháng Hai với tâm lý thận trọng, và các diễn biến mới tại Iran có thể khiến thị trường tiếp tục biến động. Phiên đầu tuần đã kiểm tra lại vùng đáy tháng Hai. Nếu phá vỡ vùng này, áp lực bán có thể gia tăng nhanh chóng. Nhà giao dịch ngắn hạn có thể cân nhắc bán khi giá xuyên thủng rõ ràng đáy tháng Hai. Ngược lại, nếu hỗ trợ được giữ vững, nhịp hồi có thể tạo cơ hội mua ngắn hạn. Nhà giao dịch trung hạn nên chờ tín hiệu xác nhận, hoặc bán khi giá hồi về kháng cự, hoặc chờ phá vỡ dứt khoát vùng đáy. Kháng cự tại 49,000, 50,000 và 50,500. Hỗ trợ tại 48,300, 48,000, 47,750 và 47,500.

Chứng khoán Nhật Bản

Sự nổi bật của Takaichi và tín hiệu trì hoãn tăng lãi suất từ Ngân hàng Nhật Bản đã hỗ trợ chỉ số Nikkei tăng mạnh tuần trước, có lúc chạm 60,000. Dù xuất hiện áp lực bán đầu tuần do xung đột Iran, hỗ trợ tại đường trung bình động 10 ngày vẫn được giữ vững. Giao dịch trong biên độ 57,500–60,000 có thể là chiến lược phù hợp nếu rủi ro địa chính trị không leo thang thêm. Kháng cự tại 59,000 JPY, 60,000 JPY và 61,000 JPY. Hỗ trợ tại 57,000 JPY, 56,500 JPY, 56,000 JPY và 55,000 JPY.

USD/JPY

USD/JPY tăng mạnh tuần trước khi kỳ vọng lãi suất Nhật Bản duy trì thấp lâu hơn khiến JPY suy yếu. Căng thẳng tại Iran tiếp tục hỗ trợ USD trong vai trò trú ẩn. Với đường trung bình động 10 ngày hướng lên, cặp tiền có thể kiểm tra vùng 158 nếu không xuất hiện can thiệp từ Ngân hàng Nhật Bản. Kháng cự tại 157, 158 và 159. Hỗ trợ tại 155, 154, 153 và 152.

Vàng

Vàng tăng trong tuần trước nhờ lo ngại địa chính trị và xu hướng đa dạng hóa khỏi USD. Đầu tuần, giá mở cửa tích cực nhờ nhu cầu trú ẩn. Ngắn hạn, thị trường có dấu hiệu quá mua, do đó nên chờ nhịp điều chỉnh về các đường trung bình động ngắn hạn trước khi tham gia. Nếu căng thẳng kéo dài, vàng có thể kiểm tra lại vùng đỉnh lịch sử. Kháng cự tại $5,400, $5,500 và $5,600. Hỗ trợ tại $5,200, $4,900 và $4,850.

Dầu thô

Dầu thô đóng cửa tuần trước gần vùng kháng cự và tăng mạnh khoảng 10% đầu tuần sau các cuộc tấn công vào Iran. Tuy nhiên, giá đã lùi khỏi đỉnh và hướng đi tiếp theo phụ thuộc vào mức độ leo thang. Biến động ngắn hạn có thể duy trì cao, tạo cơ hội giao dịch theo nhịp dao động. Trung hạn, có thể cân nhắc mua khi giá điều chỉnh về gần $67.5 nếu căng thẳng chưa hạ nhiệt. Kháng cự tại $75, $80 và $85. Hỗ trợ tại $67.5, $65, $60 và $55.

Bitcoin

Bitcoin tiếp tục suy yếu tuần trước nhưng chưa xuất hiện áp lực bán quyết liệt, với lực mua duy trì quanh $65,000. Xu hướng ngắn hạn hơi tiêu cực khi đường trung bình động 10 ngày dốc xuống. Nếu tâm lý né tránh rủi ro gia tăng, giá có thể kiểm tra $60,000. Kháng cự tại $70,000, $75,000, $80,000 và $85,000. Hỗ trợ tại $65,000, $60,000 và $55,000.

Trọng tâm tuần này

• Thứ Hai: Doanh số bán lẻ Đức, PMI sản xuất HCOB Eurozone, Chỉ số giá nhà Nationwide và PMI sản xuất S&P Global của Anh, PMI sản xuất S&P Global và ISM của Mỹ
• Thứ Ba: Chi tiêu vốn Nhật Bản, Tài khoản vãng lai Úc, CPI Eurozone
• Thứ Tư: GDP Úc, PMI dịch vụ S&P Global Nhật Bản, PMI sản xuất Trung Quốc, PMI dịch vụ HCOB Eurozone và Tỷ lệ thất nghiệp EU, PMI dịch vụ S&P Global Anh, PMI dịch vụ S&P Global và Sách Beige của Mỹ
• Thứ Năm: Cán cân thương mại Úc, PMI xây dựng S&P Global Anh, ECB công bố biên bản họp chính sách tiền tệ, Cán cân thương mại và Đơn đặt hàng nhà máy Mỹ
• Thứ Sáu: Đơn đặt hàng nhà máy Đức, Chỉ số giá nhà Halifax Anh, GDP EU, Doanh số bán lẻ, Bảng lương phi nông nghiệp và Tồn kho doanh nghiệp Mỹ

Diễn biến xung đột Iran sẽ là trọng tâm chính khi thị trường đánh giá liệu rủi ro có lan rộng hay chỉ dừng ở mức kiểm soát. Dữ liệu việc làm Mỹ cuối tuần, đặc biệt là bảng lương phi nông nghiệp, sẽ có vai trò quan trọng trong việc định hình kỳ vọng lãi suất của Fed và mức độ biến động trên thị trường tài chính toàn cầu.